纵观全球云市场的发展，过去云厂商基本靠卖虚拟的服务器和存储走量。没太深技术含量，门槛低，几乎是个大厂都能做，就这样阿里都干到了快1000个亿。

但前两天阿里云峰会，自己口风开始变化了，花了很大力气开始喊AI了。战略上开始掉头跟随百度早两年推出的战略，开始喊『云智一体』了。说明过去基础云的逻辑已经没有想象空间了，以后的云实际要卖智能化能力了（智能检索、投研助手、金融数字人、智能客服、智能创作等）。

Gartner数据显示，2021年全球IT支出占全球GDP的比重达到4.5%，如果按照中国目前120万亿的GDP测算，国内潜在的产业数字服务市场规模有5万多亿。但2022年，国内的云市场的整体规模也才3000多亿，现在来看这3000亿的盘子只能是头盘开胃菜。

阿里目前用IaaS已经吃了快1000亿，自己都判断基本见顶了，口号都变了，以后4.7万亿的市场还得靠『智』。百度憋了那么久的AI“大招”，在国内可以说是独树一帜和遥遥领先，云智一体终于要发力了，再怎么说千亿以上应该能吃到。云市场肯定会格局大变，感觉就是阿里、百度神仙打架，其他厂商跟在屁股后面吃残羹冷炙了啊。

现在全球经济周期处于下行衰落阶段，投资标的选择的风险还是很高的，以前各种新消费、新模式的公司股价惨不忍睹，到处是坑。

根据以往的经验，这种时候越是选择跟社会基础设施相关、跟大众基础需求相关的公司，尤其是这种能够穿越周期、长期成长的公司越安全。